早上七点，手机推送弹出来——布伦特原油一夜涨了5%，冲到87美元。
手里的咖啡还是那个味道，但好像没前几天香了。
不是油价涨让我焦虑。是这条新闻触发了一段肌肉记忆。2022年油价暴涨的那波连锁反应我还历历在目——先涨运费，再涨菜价，最后央行加息，房贷月供默默多了几百块。你什么都没做错，但生活成本在替你犯错。
这次会不会重演？不知道。霍尔木兹海峡的谈判卡住了，伊朗和美国互相要求赔偿，特朗普说要让美国控制海峡。光看标题就能感受到对话的温度。但交易员已经在行动了——黄金冲上接近4400美元，十年期美债收益率跳了6个基点。市场从来不等新闻确认，它只凭直觉下注。
今天A股开盘，光模块大概率低开。隔夜Coherent跌了14%，这不是一个正常数字。上周五追进去的资金，现在应该正在算浮亏。
但要说恐慌，也还没到时候。沪指昨天五连阳收在3966点，成交尽管缩量到2.52万亿，四千多只股票飘红，赚钱效应还在。只是板块在换——资金从CPO切到了医药和消费。这不是逃，是轮动。
我突然想到一个问题：当油价涨、金价涨、美债收益率也涨的时候，钱到底在往哪里去？
答案可能不是”去哪里”，而是”离开哪里”。钱在从拥挤的科技赛道里撤退，一部分去了避险资产（黄金），一部分去了周期（原油），还有一部分在观望——等着周三的美国CPI数据和周四中芯国际财报。
一个朋友上周问我，”你觉得现在该买什么？”
我说我不知道该买什么，但我知道不该做什么——追热门、满仓单票、在变量落地前赌方向。
这些话听起来像废话，但经历了2022年那波油价上行周期之后，我才知道废话有时候是经历换来的。
咖啡见底了。窗外天已经亮了。屏幕上的布伦特油价还是87.72，但它能不能冲到90、冲到90之后联储会怎么办，这些事今天不会出答案。
先把手上的事做好。行情会自己走出来。