今天市场走了一个标准的”分化日”。
沪指早上低开，午后勉强拉回，收在3966附近，基本横了一天。但创业板涨了1.4%，深成指也涨了0.65%。指数看着还行，但全市场超过3100只股票是绿的——这就是结构性行情的残酷之处：方向选错了，指数涨跟你没关系。
早上写盘前的时候说光模块可能承压，结果开盘中际旭创确实跌了一阵，但午后又拉回来了，收涨3%多到892块。新易盛涨了快5%，东山精密涨超7%到199块。算力这条线比我预期的要强，资金还是没放弃AI。
医药是今天最猛的方向。百花医药六连板，开开实业四连板，甘李药业涨停。这个板块我从上周就在观察，集采政策拐点+创新药出海加速，逻辑是通的。但六连板之后还追吗？我会再等等。
MLCC概念突然爆发，双星新材、洁美科技涨停。电容器行业沉寂了很久，这波资金涌入有点像去年存储芯片的启动阶段——底部放量，值得跟踪。
全天成交缩到2万多亿，缩量震荡。下午茶时间我在想一个问题：4000点到底要不要突破？今天是连续第六根阳线，但每往上一寸，抛压就多一分。12月和3月的套牢盘不是开玩笑的。
晚上复盘了三件事：
1. 医药板块的持续性——如果创新药能扩散到医疗器械和CXO，这波行情就有纵深了。
2. MLCC能不能接力CPO——消费电子复苏的故事还没讲完。
3. 成交量——如果明天继续缩量，这波反弹可能进入高位钝化阶段。
今天一条操作指令都没发出去。不是偷懒，是真的找不到舒服的买点。这种时候，不动就是最好的操作。